Снимка: iStock

Спот цените на руския суров петрол тази седмица надхвърлиха прага от 60 долара за барел от схемата за таван на цените на петрола на Г-7, тъй като Москва и Рияд затягат доставките.

Г-7 въведе своя механизъм за ограничаване на цената на петрола на 5 декември, за да задържи руските потоци на пазара, като същевременно ограничи приходите за военната хазна на Кремъл, съобщава CNBC.

През същия месец вносът на московски суров петрол в ЕС беше забранен. Съгласно схемата на Г-7 западните доставчици на кораби и застраховки могат да предлагат услуги на купувачи извън Г-7 на руски суров петрол, ако суровият петрол е придобит на цена под 60 долара за барел.

Цените на основния експортен суров петрол на Русия – тежката сяра, „кисел“ Urals, който се зарежда от пристанищата Приморск, Уст-Луга и Новоросийск – тази седмица надхвърлиха този праг за първи път от прилагането на механизма за ограничаване на цените.

Спот оценките на агенцията за ценообразуване на суровините Argus показват, че цените на Urals на 12 юли са достигнали 60,18 и 60,78 долара за барел съответно за товари, натоварени от Приморск и Новоросийск. S&P Global Platts междувременно оцени товарите от Приморск на 60,32 долара за барел на 11 юли, а суровият петрол Novorossiysk Urals на 60,26 долара за барел на 12 юли.

Няколко търговци на суров петрол – които говориха със CNBC анонимно поради договорни ограничения – отдадоха увеличението на спот цената на Urals на основните скокове в световните цени на петрола, тъй като фючърсите на Ice Brent с изтичане на септември се установиха над 80 долара за барел на 12 юли. Последните смущения в четвъртък в Либия поддържа това ниво.

Организацията на страните износителки на петрол и Международната агенция по енергетика прогнозират нарастващо търсене през втората половина на годината.

Що се отнася до доставките, някои членове на групата ОПЕК+ – включваща ОПЕК и нейните съюзници – въвеждат доброволни съкращения на производството с 1,66 милиона барела на ден до края на 2024 г. Като корона на това Саудитска Арабия обяви допълнителен едностранен спад от 1 милион барела на ден през Юли и август, докато Русия се ангажира да намали износа с допълнителни 500 000 барела на ден следващия месец.

„С по-малкото предлагане от ОПЕК+ през летните месеци с голямо търсене, очакваме по-големи спадове на петролните запаси да станат видими и да подкрепят цените на петрола“, каза стратегът на UBS Джовани Стауново в бележка от четвъртък.

Стойностите на Urals също се повишиха, тъй като „продължаващата безизходица между Турция и Ирак, блокирайки около 450 000 b/d поток от кисел кюрдски суров петрол през Джейхан, поддържа стойностите на киселия суров петрол“, каза S&P Global Commodity Insights на CNBC по имейл.

По-ниската инфлация в САЩ облекчи някои от макроикономическите опасения, които натежаваха върху суровия комплекс през годината.

„Сега Фед на САЩ може да е в състояние да намали програмата си за повишаване на лихвените проценти, дори ако все още има вероятност да продължат с повишаване през юли. Това вече започна да тежи на щатския долар, като в същото време позволи рали на акциите. И накрая, днес имахме някои доста оскъдни данни за вноса на китайски стоки за юни, не на последно място силен внос на суров петрол“, каза главният икономист на Argus Дейвид Файф по имейл.

Качество пред количество

Самото търсене на кисел суров петрол се е увеличило, като намаляващите запаси в рафинериите вече не смекчават въздействието на по-ниския добив, каза един търговец пред CNBC. Цените на наличните алтернативи на суровия Urals, като норвежкия Johan Sverdrup и либийския Es Sider, са скочили в резултат на това, казаха други търговци.

„Повечето руски суров петрол е в по-тежкия край на спектъра, подобно на голяма част от близкоизточния петрол. Тъй като много азиатски петролни рафинерии бяха построени, за да използват „тежък“ материал от Близкия изток с по-голяма плътност и сега има по-малко доставки поради ОПЕК, руският суров петрол стана по-ценен за купувачите в Индия, Китай и останалата част от Азия,“ каза ръководителят на редакцията на Argus Global Нийл Флеминг.

Еднократно нарушение над 60 долара за барел за цените на руския суров петрол може да не доведе до промени в тавана на цените на схемата, казаха двама търговци, тъй като регулаторите на Г-7 вероятно ще изчакат, за да видят дали тенденцията ще се обедини. Един предполага, че това може да накара Вашингтон да обмисли друго освобождаване на суров петрол от стратегическите петролни резерви (SPR), за да смекчи скоковете на цените, въпреки че понастоящем ниската инфлация в САЩ може да деприоритизира това.

„Г-7 условно преразглежда горната граница на цените на всеки два месеца, като МАЕ е помолена да предостави оценка на нивата на руския износ и приходите“, каза Файф, добавяйки, че блокът досега не е искал да „разстройва динамиката“ на напускането на руския суров петрол на разположение, като същевременно стеснява руските приходи.

Двама търговци казаха, че увеличението над 60 долара за барел ще повлияе до голяма степен на споразуменията за корабоплаване и застраховане от така наречения „сив“ флот – петролни танкери, включително купени от Русия плавателни съдове, които транспортират руски суров петрол, закупен в рамките на схемата на Г-7. Друга алтернатива за доставка, казаха те, е „тъмният“ флот – кораби, които вземат руски суров петрол, без да проучват покупната му цена и понякога изключват своите устройства, които излъчват сигнали за местоположение по време на доставка.

Износът на руски суров и рафиниран петрол вече е под натиск, изчисли Международната агенция по енергетика в последния си доклад в четвъртък, губейки 600 000 барела на ден през юни. Приходите от износ на Москва са спаднали с 1,5 милиарда долара до 11,8 милиарда долара миналия месец, намалявайки наполовина спрямо същия период на миналата година, установи МАЕ.

Малко вероятно е превозът на руски суров петрол да бъде възпрепятстван. Доставките, насочени към ключовия купувач Индия, са до голяма степен осигурени от незападни доставчици и в по-голямата си част се извършват от собствения флот на Русия, казва Виктор Катона, водещ анализатор на суровината на Kpler.

„В случай, че някои индийски купувачи започнат да се притесняват от транзакционни рискове, най-вероятната промяна, която това ще доведе, е промяна във валутата. Досега повечето плащания все още се извършваха в долари, можеха да бъдат прехвърлени в дирхами на ОАЕ например (юанът щеше да бъде политически по-неприятният вариант за индийските рафинерии, дори ако той също щеше да осигури някаква стабилност)“, каза той пред CNBC.

Още по темата:

Петролът се покачва, тъй като руският добив на суров петрол спада

7 акции, които анализаторите на Уолстрийт харесват този месец