Снимка: Pixabay

Намирането на компании, в които да инвестирате, може да бъде интересна и предизвикателна задача, ако използвате финансов анализ. От огромния брой публично търгувани акции в САЩ, борсовите прожекции могат много да помогнат за стесняване на списъка въз основа на някои инвестиционни критерии, коментира Ставрос Георгиадис от InvestorPlace.

За тази статия основният инвестиционен критерий е гигантският растеж през 2021 г.

Увеличаването на акциите може да означава много: увеличаване на печалбата и приходите на акция, увеличаване на свободния паричен поток и дори увеличаване на дивидентите. За по-лесно разбиране акцентът е главно върху растежа на печалбата, ключов фактор за цената на акциите. Но докато ръстът на приходите е чудесна характеристика, той не ни казва нищо сам. Трябва да се вземат предвид и други ключови финансови показатели, като рентабилност и оценка. Тъй като фокусирането върху растежа на печалбите, без да се отчитат по-широките финансови коефициенти и тенденциите във финансовите резултати на акциите, може да ви отклони от пътя на истината.

Георгиадис използва четири инвестиционни критерия, за да намери три акции с огромен ръст през 2021 г:

• Коефициент на съотношение цена, доход към растеж (PEG ) около 1
• Оценка на растежа на печалба на акция (EPS) през следващата година над 100%
• 5-годишен EPS ръст над 20%
• Рентабилността на нетната печалба е повече от 10%

Този филтър намира акции с голям потенциал за растеж, печеливши компании и акции, които са потенциално подценени с PEG коефициент по-малък или равен на 1.

Интересно да се отбележи, че според данните multpl.com:

• Текущият темп на растеж на печалбата на S&P 500 е -26.64%, отчетен през юни 2020 г., при средна стойност от +23.28%
• Текущият темп на растеж на продажбите на S&P 500 е -0.46%, както се съобщава през юни 2020 г., при средна стойност от +3.6%

След като се установи, че критериите за инвестиране са няколко пъти по-високи от средните за компаниите от S&P 500, то  изводът е следен, а именно, че в тези компании си струва да се инвестира.

Credit Acceptance Corporation (CACC)

Сектор: финансови услуги

PEG: 1.15

EPS оценка за следващата година: 103%

5-годишен EPS ръст: 20%

Нетен марж: 21.8%

Според Yahoo Finance Credit Acceptance Corporation предоставя финансови програми и други свързани продукти и услуги на независими и франчайз дилъри на автомобили в Съединените щати. Печалба за второто тримесечие на 2020 г. беше добра, тъй като „CACC отчете печалба за второто тримесечие на 2020 г. в размер на 5.40 долара за акция, надминавайки консенсусната оценка на Zacks от 4.65 долара.“

Компанията също така отчита приходи за тримесечието от 406.3 милиона долара. Това значително надхвърли очакванията за 372.7 милиона долара.

Credit Acceptance има ръст на приходите, EPS ръст, ръст на оперативните приходи през последните четири последователни години. Крайното ѝ съотношение цена-печалба е 19.7 пъти, което също прави компанията привлекателна.

Въпреки това, заедно с нарастването на доходите се наблюдава увеличение на дълга. Дългосрочният дълг е нараснал от 3.1 милиарда долара през 2017 г. до 4.5 милиарда долара през 2019 г. И все пак нетният ѝ марж и силните положителни свободни парични потоци са положителни финансови фактори, които могат да подкрепят покачването на цената на акциите.

RenaissanceRe Holdings (RNR)

Сектор: финансови услуги

PEG: 1.04

EPS оценка за следващата година: 126.4%

5-годишен EPS ръст: 24.7%

Нетен марж: 13.1%

RenaissanceRe Holdings Ltd. осигурява презастраховане и застрахователни продукти както в САЩ, така и в чужбина. Според Insider Monkey, хедж фондовете са били бичи в последно време по отношение на RNR. „RenaissanceRe Holdings Ltd. (NYSE: RNR) в края на юни е част от портфейлите на 41 хедж фонда. Рекордът за тази статистика е 30. Това означава, че бичият брой позиции на хедж фондовете в тази акция понастоящем е на най-високото си ниво.“

Институционалната подкрепа за акциите в много случаи е друга движеща сила зад значителното движение на цените на акциите.

Последните годишни темпове на растеж за фискалната 2019 г. са впечатляващи по отношение на приходите, нетната печалба и печалбата на акция. Тези цифри са съответно 103.20%, 229.34% и 231.77%. Дори „балансовата стойност на едни обикновени книжа нарасна с 17.12 долара за акция, или с 14.6%, до 134.27 долара през второто тримесечие на 2020 г. в сравнение с ръст от 7.3% през второто тримесечие на 2019 г.“, се казва в прессъобщението.

Акциите също имат авансов дивидент от 1.40 долара за 0.79%.

Neurocrine Biosciences (NBIX)

Сектор: здравеопазване

PEG: 0

EPS оценка за следващата година: 126.4%

5-годишен EPS ръст: 147.7%

Нетен марж: 20.4%

Neurocrine Biosciences е търговска биофармацевтична компания, която открива и разработва терапевтични средства за лечение на неврологични, ендокринни и психични разстройства в Съединените щати. Компанията съобщи, че през второто тримесечие EPS възлиза на 1.42 долара, което е около два пъти повече от 71 цента EPS през предходното тримесечие.

Ключов катализатор, който може да допринесе за допълнително увеличение на приходите, е новината, че „Neurocrine Biosciences Inc в понеделник стартира своето допълнително лечение за пациенти с болестта на Паркинсон почти пет месеца след одобрението на Агенцията за контрол на храните и лекарствата, след като пандемията COVID-19 окупира и Съединените щати.“

Това беше от септември.

Анализаторите очакват приходите да нараснат с 43% тази година, а с подобрените бизнес условия, свързани с коронавирусната пандемия, по-нататъшното нарастване на приходите на NBIX изглежда подкрепя стойността на акциите. И нарастването на приходите може да доведе до по-висока рентабилност.

*Материалът е с аналитичен характер и не е съвет за покупка или продажба на финансови активи на фондовите пазари.

Още по темата:

7 рискови акции, които могат да бъдат закупени сега за растеж и вълнуваща доходност

Щатските акции с ръст, в очакване на сделка за стимули