Снимка: iStock

Tesla се радва на историческо развитие през последното десетилетие, но това не попречи на компанията да се превърне в една от най-големите акции на бойното поле.

Инвеститорите или обичат, или мразят непостоянната личност на изпълнителния директор Илон Мъск. Биковете гледат на прекъсването на автомобилната индустрия като на само начало, докато мечките сочат към историята на неспазени обещания около пускането на нови превозни средства и автономното шофиране.

Биковете на Tesla безспорно бяха възнаградени за доверието си; въпреки това, акциите на Tesla са хит-или-мис от 2021 г. Акциите се понижиха по време на мечия пазар миналата година и се възстановиха през първата половина на тази година, само за да се разпродадат отново наскоро.

Влакчето на Tesla в увеселителен парк вероятно е объркало бикове и мечки, но анализаторът на Real Money Брус Камич правилно прогнозира както ралито, така и разпродажбата на Tesla. През юни той каза, че Tesla ще достигне 300 долара; през август той каза на акционерите да продават; и през октомври той прогнозира, че акциите могат да паднат до $193, почти до точката, където акциите спряха да падат миналия месец.

Камич наскоро актуализира своя анализ, включително нова ценова цел, която вероятно ще разочарова мнозина.

Tesla беше първият производител на електрически превозни средства, който се фокусира върху производителността и лукса, а не върху икономичността. Тази стратегия явно проработи. Електромобилите се превърнаха от мечта за ниша в мейнстрийм, заемайки все по-значим дял от общите продажби на превозни средства.

Tesla е основният бенефициент от приемането на EV. Успехът му с Model S му позволи да инвестира в нови модели, насочени към ключови пазари, включително Model Y, който се превърна в най-продаван SUV, и Model 3, който е лидер на пазара на семейни автомобили под $40 000.

Докато Model Y и 3 на Tesla продължават да се радват на ръст на продажбите, търсенето на Model S и X наскоро спадна на фона на нарастващата конкуренция от повечето автомобилни производители.

В резултат на това, докато общите продажби на EV в САЩ се увеличиха с почти 50% през третото тримесечие до 313 000, обемът на единиците на Tesla се увеличи само с 20%.

По-бавният растеж на продажбите е въпреки намаленията на цените, предназначени да стимулират търсенето.

За съжаление по-ниските цени не насърчиха достатъчно нови купувачи, за да компенсират разликата. В резултат на това приходите на Tesla през третото тримесечие са нараснали само с 9% спрямо година по-рано, спад от 47% ръст през второто тримесечие. Печалбите паднаха с 37% до $0,66 на акция.

Неблагоприятните резултати хвърлят сянка върху вероятността Tesla да се възползва от пазара, тъй като електромобилите все повече заменят превозни средства, задвижвани от двигатели с вътрешно горене (ICE). Анализаторите на Wall Street очакват електромобилите да съставляват 40% от всички превозни средства, продадени в САЩ до 2030 г., спрямо около 8% през последното тримесечие.

Ценовите графики на Tesla сочат нова цел

Повече от 50 години Камич анализира ценови графики за професионални инвеститори. Неговата точна прогноза, че Tesla ще се повиши и ще се понижи тази година, се основава на техническия му анализ на цената и активността на Tesla в обема.

Камич оцени дневните и седмичните графики на Tesla на 9 ноември, за да разбере какво може да се случи с акциите на Tesla. Той също така използва дневни и седмични диаграми с точки и цифри, за да изчисли нови ценови цели. Като цяло не беше впечатлен от това, което видя.

„Цените се търгуват под линията на намаляващата 50-дневна пълзяща средна и виждам, че цените се провалиха в долната част на линията на 200-дневната пълзяща средна“, пише Камич. „Линията на балансовия обем (OBV) се понижи от средата на юли и ми казва, че продавачите на TSLA са били по-агресивни от купувачите. Осцилаторът на конвергентната дивергенция на подвижната средна (MACD) е под нулевата линия и се бори да генерира сигнал за покупка.“

Балансовият обем (OBV) по същество е текуща обща сума нагоре минус обема надолу. MACD е мярка за импулс.

За да може Камич да очаква акциите на Tesla да се повишат, той би искал да види повече обем на търговия в дните нагоре, отколкото в дните на спад и определено бичи импулс. Тъй като нито едно от двете не е вярно, най-вероятният път за акциите е надолу.

Колко по-ниско? Новата дневна цел на Kamich за графики се подобри до $195 спрямо предишната му цел от $193. Седмичната диаграма обаче проектира целева цена от $139, значително под цената, в която се търгуват акциите на Tesla.

Още по темата:

Технически анализатор: Избягвайте акциите на Tesla догодина