Снимка: Istock

Няколко имена от „Великолепната седморка“ обявиха големи инвестиции в AI технология, след като отчетоха силни печалби. Директорън на Nuveen Сайра Малик се присъедини на годишната конференция на Milken Global Institute, за да обсъди дали е имало преразпределение на големи технологични имена, водещо до възможно лошо представяне.

„Мисля, че това е годината на селективност и видяхте това миналата седмица с Meta (META), която всъщност показа добро тримесечие с 27% ръст на приходите. Но очакваните числа бяха за 30% ръст на приходите. Акциите падат, защото сега погледнете Apple (AAPL), където, ако погледнете основите на тримесечието, това е повече за сезонния цикъл на iPhone, така че мисля, че струпването на тези технологични акции е важно.“, казва Малик пред Yahoo Finance.

Сега може би очакваме година на недостатъчно представяне на тези мегакапиталови акции, защото всички са инвестирани в тези имена. Съгласни ли сте с това? Мисля, че е годината на селективност и видяхте това миналата седмица.

И тогава имаме тези по-устойчиви като Amazon и Microsoft с многогодишна преднина в изкуствения интелект. Те трябва да продължат да бъдат като малките двигатели или големите двигатели, които споменахте.

Време е потенциално да потърсите защитни активи. Когато видим, когато кажем защитни активи, ние също говорим за области като инфраструктура, многогодишна положителна търговия за нас, защото не само сме близо до показване на нашия бизнес, преминаването към възобновяема енергия. И двете изискват повече инвестиции в САЩ и компонентите на инфраструктурата като комунални услуги и управлението на отпадъците обикновено е по-малко икономично. 

За мен е интересно, че изглежда има, от една страна, известно безпокойство относно мащаба на инвестициите, които са необходими за да увеличават своите AI предложения. И все пак погледнете от другата страна, знаете ли, имах голям брой инвестиции, които изглежда наистина повлияха на загрижеността на инвеститорите в акции. Но това не беше случаят с име като. Дългата преднина, която имат компании като Microsoft и NVIDIA, е важна и ако се върнем към края на деветдесетте години ще видим това. Тогава преминавахме към повече използване на интернет. Имаше толкова много компании и всички си спомняме, че имаше компании, които можехте да купите, които наистина не бяха устойчиви бизнеси, компании като Microsoft и NVIDIA мисля, че са дългосрочно място. Те получиха такава преднина по отношение на инвестирането в AI. Мисля, че това ще бъдат дълго срочни победители, с изключение на малко нагоре и надолу поради техните оценки и къде хората се позиционират в акциите.

*Материалът е с аналитичен характер и не е съвет за покупка или продажба на активи на финансовите пазари