Снимка: iStock

„Този път може да е различно“ е опасен тип мислене. Но все пак, що се отнася до акциите в САЩ, този път може да е различно и че дългоочакваният бичи пазар може да е започнал. В резултат на това сега е моментът да се намерят висококачествени, евтини акции, които да бъдат купени и задържани за дълго време.

С тема, която се повтаря през целия този мечи, множество изпълнителни директори на банки наскоро отбелязаха, че американските потребители все още са в добра финансова форма и харчат много. Но този път, за разлика от миналото, новината предизвика рязко покачване на фондовия пазар, съобщава InvestorPlace.

Освен това, въз основа на това, което казаха Bloomberg и CNBC след септемврийския доклад за инфлацията миналата седмица, повече коментатори и пазарни играчи осъзнават, че въпреки високото четене на CPI, действителната инфлация се забавя бързо и Фед няма да продължи да повишава лихвите още дълго.

Най-накрая достигнахме четвъртото тримесечие, което обикновено е по-добро за акциите, и дори мечката на Morgan Stanley, Майк Уилсън, вероятно осъзнавайки, че мечките са на път да бъдат изгорени и ужасните му прогнози няма да се сбъднат, става бичи настроен.

За онези инвеститори, които смятат, че „този път може да е различно“, ето седем качествени акции, които се продават с отстъпка.

JPMorgan (JPM)

Това е идеалното време да инвестирате в големи банки, тъй като повишенията на лихвените проценти на Фед значително повишават техния нетен лихвен доход (или NII), докато техните оценки са на изгодни нива. Тъй като техният NII вероятно ще остане по-висок, отколкото е бил от много години и страховете от рецесия са пресилени, големите банки са сред най-добрите акции за закупуване и задържане в този момент.

Въпреки интензивните предупреждения, отправени наскоро от главния изпълнителен директор на JPMorgan (NYSE:JPM) Джейми Даймън, действителните резултати на банката за третото тримесечие, представени на 14 октомври, бяха много по-добри от очакваното. По-конкретно, печалбата й за третото тримесечие на акция възлиза на 3.12 долара, доста над средната прогноза на анализаторите от 2.89 долара, докато горната й линия се покачи с 10.4% на годишна база до 32.72 милиарда долара, с 840 милиона долара над средната оценка.

Нещо повече, JPM повиши насоките си за нетен доход от лихви за 2022 г. до приблизително 61.5 милиарда долара, без инвестициите, спрямо предишната си перспектива от приблизително 58 милиарда долара.

Форуърдното съотношение цена/печалба на JPM акциите е много ниско – 9.13. По този начин това е една от качествените акции, които се продават с отстъпка.

Bank of America (BAC)

Не е изненадващо, че резултатите на Bank of America (NYSE:BAC) за третото тримесечие също значително надминават средните оценки на анализаторите. Нейната EPS за третото тримесечие достигна 81 цента, над средната прогноза на анализаторите от 78 цента, а приходите й се покачиха с 8% на годишна база до 24.5 милиарда долара, спрямо средната оценка от 23.5 милиарда долара.

NII на банката се покачи с 24% на годишна база до 13.8 милиарда долара, „водени от ползите от по-високите лихвени проценти и солиден ръст на заемите“. А главният изпълнителен директор Брайън Мойнихан съобщи, че „потребителските клиенти на банката „... остават устойчиви“.

Освен това банката очаква NII да се повиши с „поне“ 1.25 милиарда долара през текущото тримесечие спрямо нивата за третото тримесечие. В резултат на това тя очаква, че нейният NII за втората половина на годината ще достигне около 2.6 милиарда долара, спрямо предишната си перспектива от 2 милиарда долара. И банката очаква NII да нарасне още повече през 2023 г.

Форуърдното съотношение P/E на BAC акциите е само девет пъти.

General Electric (GE)

Най-големият и най-печеливш бизнес на General Electric (NYSE:GE) е подразделението Aviation. Той се загрява, докато общите приходи на компанията са готови да скочат. А отделите за здравеопазване и захранване на конгломерата са готови да се справят много добре през това тримесечие. Въпреки всичко това, оценките на GE акциите са доста ниски.

Няколко улики кумулативно показват, че бизнесът Aviation на конгломерата се развива. Първо, натрупаното търсене доведе до скок на разходите за пътуване, бързо запълвайки хазните на авиокомпаниите и карайки ги да купуват нови самолети. Тъй като GE продава и поддържа двигатели на самолети, тя трябва да се възползва от възраждането на авиокомпаниите.

По-директно, финансовият директор на GE Каролайн Дайбек Хапе съобщи миналия месец, че през четвъртото тримесечие компанията очаква „силен растеж, органичен растеж, както от космическото пространство, така и от здравеопазването“. Освен това финансовият директор очаква енергийното звено на компанията да генерира много приходи от услуги през това тримесечие. И тя каза, че общите приходи на конгломерата ще се покачат с поне 10% на годишна база през това тримесечие, докато доходността й ще бъде сравнително силна.

Въпреки всички тези добри новини, съотношението цена/печалба на GE акциите е ниско – 14.9 пъти, докато съотношението цена/продажби е много малко.

InMode (INMD)

Когато става дума за загряване, InMode (NASDAQ:INMD) е очевидно в тази категория. „Технологията на InMode позволява медицински процедури, които традиционно изискват операция, да се извършват неинвазивно в лекарски кабинети“, а INMD се фокусира върху предоставянето на продукти, които подобряват външния вид на хората.

Изглежда теорията, че възраждането на пътуванията ще подобри резултатите на InMode тази година, се оказва вярна, тъй като компанията наскоро отчете много по-добри от очакваните предварителни резултати за Q3.

По-конкретно, сега INMD очаква да генерира приходи от 120.5 до 120.9 милиона долара за третото тримесечие спрямо средната оценка на анализаторите от 106 милиона долара. И в крайна сметка компанията отбеляза, че нейната EPS, с изключение на еднократните артикули, ще постави тримесечен рекорд от 64 цента до 65 цента.

Въз основа на очакваната печалба на акция за Q3, годишната печалба на акция на компанията ще бъде приблизително 2.56 долара (64 цента x4). Това означава, че акциите, търгуващи се около 36 долара, сменят собственика си при съотношение цена/печалба само 14 пъти (36/2.56). Това е много ниска оценка, като се има предвид, че средно анализаторите очакват горната й линия да скочи до 508 милиона долара през следващата година от 441 милиона долара тази година. Което я прави една от най-висококачествените акции, продавани с отстъпка.

Splunk (SPLK)

Интересът към Splunk (NASDAQ:SPLK), която предоставя инструменти за анализ на данни, очевидно нараства. Фирмата за частни капиталови инвестиции Hellman & Friedman започна да купува SPLK акции през ноември 2021 г. и сега има 7.87% дял в компанията. И според множество доклади, Starboard Value, известна като „инвеститор активист“, е натрупала малко по-малко от 5% дял в SPLK.

Според Wall Street Journal Starboard възнамерява „да накара производителя на софтуер да предприеме действия, за да повиши цената на акциите си“. Starboard има тенденция да инвестира в компании, които могат да предприемат действия, за да увеличат печалбите си или да се продадат, отбелязва вестникът.

Cisco (NASDAQ:CSCO) по-рано тази година се опита да купи SPLK за над 20 милиарда долара, отбелязва списанието. Текущата пазарна капитализация на SPLK акциите, дори след последните печалби, е само 12.4 милиарда долара.

Като се има предвид по-ранният интерес на Cisco към закупуването на компанията, заедно с дела на Starboard в нея, има голям шанс Splunk да бъде придобита за около 15 до 18 милиарда долара, което прави SPLK акциите много привлекателни на сегашните им нива.

И дори ако компанията не бъде придобита, Starboard вероятно ще намери начини за смислено увеличаване на крайния резултат. В момента акциите се търгуват при разумно форуърдно съотношение цена/печалба от 37 пъти.

El Pollo Loco (LOCO)

El Pollo Loco (NASDAQ:LOCO) е друго име, което наскоро се „поправи добре“. Производителят на пиле на скара ще се възползва от повишеното здравно съзнание след пандемията от коронавирус. Компанията е стартирала успешна промоция на своето „Бирия с настъргано говеждо месо“.

Наскоро LOCO обяви новината, която показва, че има голяма доза доверие в собствената си перспектива. По-конкретно, на 12 октомври компанията заяви, че ще плати специален дивидент от 1.50 долара на акция и ще похарчи до 20 милиона долара за обратно изкупуване на собствените си акции.

The Street хареса новините на LOCO, тъй като акциите скочиха с около 25% (2.16/9.10) след затварянето на пазара на 11 октомври. И все пак името все още се търгува при ниско форуърдно съотношение цена/печалба от 14.85 (0.76/11.3), докато съотношението му цена/продажба е малко – 0.89 пъти.

Също така, окуражаващо, LOCO наскоро нае Мария Холандсуърт за свой главен оперативен директор. Холандсуърт беше „вицепрезидент на стратегическите инициативи и оперативните услуги от 2013 г. до 2018 г.“ за Jack in the Box. Фактът, че изпълнителен директор с такава престижна автобиография би се присъединил към LOCO, е още една индикация, че перспективите на компанията са много добри в този момент. Затова LOCO е една от качествените акции, които се продават с отстъпка.

GSK (GSK)

Наскоро производителят на лекарства GSK (NYSE:GSK) получи добри новини за няколко кандидати за ваксина. На 13 октомври компанията съобщи, че кандидатът за RSV ваксина е 83% ефективен срещу болестта, достигайки своята първична крайна точка.

На 7 октомври FDA одобри „ваксината Boostrix на производителя на лекарства за бременни жени в третия им триместър за предотвратяване на коклюш, или магарешка кашлица, при кърмачета“, отбелязва Seeking Alpha. И накрая, на 17 октомври, еднодозовата версия на нейната имунизация Menveo, ваксина за три разновидности на потенциално смъртоносни менингококови бактерии, беше одобрена от агенцията.

Ваксините са доходоносни за компаниите, защото често се прилагат на десетки милиони, а не само на болни хора.

Също така си струва да се отбележи, че на 5 октомври GSK обяви, че лекарството Jemperli, лечение на недребноклетъчен рак на белия дроб, е постигнало първичната крайна точка „във Фаза 2 на изпитване“.

GSK акциите имат съотношение цена/печалба от едва 12.2 пъти и огромна дивидентна доходност от 7.1%. По този начин GSK се нарежда сред най-висококачествените акции, които се продават с отстъпка.

*Материалът е с аналитичен характер и не е съвет за покупка или продажба на финансови активи на фондовите пазари.

Още по темата:

7 най-добри блокчейн акции за закупуване до края на 2022 г.

3 акции с потенциал да скочат от 52-седмичните си дъна